Сентябрь 26, 2022

Лицензирование деятельности финансовых компаний на рынке Forex

  1. Лицензия на осуществление брокерской и (или) дилерской деятельности.
  2. Требования к организационно-правовой форме юридического лица.
  3. Формирование уставного капитала заявителя (лицензиата)
  4. Соблюдение пруденциальных нормативов.
  5. Учредители и акционеры заявителя (лицензиата).
  6. Требования, предъявляемые к руководящим работникам заявителя (лицензиата).

12 июля 2022 года был принят Закон Республики Казахстан № 138-VII «О внесении изменений и дополнений в некоторые законодательные акты Республики Казахстан по вопросам регулирования и развития страхового рынка и рынка ценных бумаг, банковской деятельности» (далее – Закон), который уже 12 сентября вступил в законную силу.

С принятием Закона, услуги по предоставлению консультационных, информационных услуг по вопросам, связанным с совершением сделок на неорганизованных (внебиржевых) зарубежных валютных и фондовых рынках, а также на организованном и неорганизованном рынках ценных бумаг Республики Казахстан физическим лицам, и услуги по заключению сделок на данных рынках за счет и в интересах клиентов подлежат лицензированию, согласно законодательству Республики Казахстан.

Иными словами, с введением в действие Закона, компании имеющие намерение оказывать на территории Казахстана услуги по предоставлению доступа на рынок онлайн-инвестиций и трейдинга (Forex) обязаны получить лицензию на брокерскую и дилерскую деятельность.

Как известно, Forex (от английского FOReign EXchange) – это мировой валютный рынок, который позволяет совершать спекулятивные торговые операции на разнице цен валютных пар, то есть не подразумевается фактической поставки денежных единиц, но позволяет получать прибыль от разницы котировок в моменты покупок и продаж. Forex является децентрализованной внебиржевой площадкой для проведения торгов 24 часа в сутки и 7 дней в неделю.

Лицензия на осуществление брокерской и (или) дилерской деятельности.

Лицензия на осуществление брокерской и (или) дилерской деятельности подразделяется:

1)         первой категории – с правом ведения счетов клиентов в качестве номинального держателя (с правом регистрации сделок с ценными бумагами);

2)         второй категории – без права ведения счетов клиентов (без права регистрации сделок с ценными бумагами).

Организационная структура брокера и (или) дилера с правом ведения счетов клиентов в качестве номинального держателя должна включать следующие структурные подразделения:

1)         торговое подразделение, осуществляющее заключение сделок с финансовыми инструментами;

2)         расчетное подразделение, осуществляющее исполнение сделок с финансовыми инструментами, учет финансовых инструментов и денег данного брокера и (или) дилера и его клиентов;

3)         иные структурные подразделения в соответствии с нормативными правовыми актами уполномоченного органа и внутренними документами брокера и (или) дилера с правом ведения счетов клиентов в качестве номинального держателя.

Для получения лицензии на брокерскую и дилерскую деятельность, потенциальный лицензиат должен соблюсти ряд требований.

Требования к организационно-правовой форме юридического лица.

Лицензиат создается и осуществляет деятельность в организационно-правовой форме акционерного общества, за исключением трансфер-агентов, брокеров и (или) дилеров, без права ведения счетов клиентов в качестве номинального держателя, которые могут создаваться и осуществлять деятельность в организационно-правовой форме товарищества с ограниченной ответственностью.

Формирование уставного капитала заявителя (лицензиата)

Согласно пункту 1 статьи 46 Закона о рынке ценных бумаг, оплата акций заявителя (лицензиата) при их размещении осуществляется деньгами в национальной валюте Республики Казахстан.

Согласно пункту 2 Постановления Правления Национального Банка Республики Казахстан от 28 апреля 2012 года № 168 «О минимальном размере уставного капитала заявителя (лицензиата)», минимальный размер уставного капитала для заявителя на осуществление брокерской и (или) дилерской деятельности без права ведения счетов клиентов в размере 400 000 — кратного размера месячного расчетного показателя, установленного законом Республики Казахстан о республиканском бюджете на соответствующий финансовый год.

Соблюдение пруденциальных нормативов.

В силу пункта 1 статьи 49 Закона о рынке ценных бумаг, лицензиат обязан соблюдать пруденциальные нормативы, иные обязательные к соблюдению нормы и лимиты финансовой устойчивости, установленные нормативными правовыми актами уполномоченного органа в отношении соответствующего вида деятельности на рынке ценных бумаг.

Пункт 1 Постановления Правления Национального Банка Республики Казахстан от 27 апреля 2018 года № 80 «Об установлении видов пруденциальных нормативов для организаций, осуществляющих брокерскую и (или) дилерскую деятельность на рынке ценных бумаг, утверждении правил и методики расчета значений пруденциальных нормативов, обязательных к соблюдению организациями, осуществляющими брокерскую и (или) дилерскую деятельность на рынке ценных бумаг» предусматривает, что для организаций, осуществляющих брокерскую и (или) дилерскую деятельность на рынке ценных бумаг, установлены следующие пруденциальные нормативы:

  • коэффициент достаточности собственного капитала, значение которого ежедневно составляет не менее 1;
  • коэффициент ликвидности, значение которого ежедневно составляет не менее 1,4;

Пунктом 1 и 2 Постановления Правления НБ РК от 27 апреля 2018 года № 80 утверждены Правила расчета значений пруденциальных нормативов, обязательных к соблюдению организациями, осуществляющими брокерскую и (или) дилерскую деятельность на рынке ценных бумаг и Методику расчета значений пруденциальных нормативов, обязательных к соблюдению организациями, осуществляющими брокерскую и (или) дилерскую деятельность на рынке ценных бумаг.

Учредители и акционеры заявителя (лицензиата).

Согласно пункту 1 статьи 47 Закона о рынке ценных бумаг, учредителями и акционерами заявителя (лицензиата) могут быть физические и юридические лица — резиденты и нерезиденты Республики Казахстан.

При этом, юридические лица, зарегистрированные в оффшорных зонах, перечень которых устанавливается уполномоченным органом, не могут прямо или косвенно владеть и (или) пользоваться, и (или) распоряжаться голосующими акциями заявителя (лицензиата) — резидента Республики Казахстан.

Указанное ограничение не распространяется на заявителей (лицензиатов), являющихся дочерними организациями организаций-нерезидентов Республики Казахстан, имеющих минимальный требуемый рейтинг одного из рейтинговых агентств, осуществляющих вид деятельности, который намерен осуществлять заявитель (осуществляет лицензиат).

Согласно Постановлению Правления Национального Банка Республики Казахстан от 24 декабря 2012 года № 385 об установлении минимального рейтинга для юридических лиц и стран, необходимость наличия которого требуется в соответствии с законодательством Республики Казахстан, регулирующим деятельность финансовых организаций, филиалов банков-нерезидентов Республики Казахстан, филиалов страховых (перестраховочных) организаций-нерезидентов Республики Казахстан, перечня рейтинговых агентств, присваивающих данный рейтинг для юридических лиц — нерезидентов Республики Казахстан, имеющих дочерние организации, осуществляющие профессиональную деятельность на рынке ценных бумаг минимальный долгосрочный кредитный рейтинг по международной шкале в иностранной валюте не ниже «В-» рейтингового агентства Standard & Poors или рейтингов аналогичного уровня, присвоенных Standard & Poors либо Moody’s Investors Service либо Fitch.

Требования, предъявляемые к руководящим работникам заявителя (лицензиата).

Согласно пункту 1 статьи 54 Закона о рынке ценных бумаг, руководящими работниками заявителя (лицензиата) признаются:

1)         руководитель и члены органа управления заявителя (лицензиата);

2)         руководитель (лицо, единолично осуществляющее функции исполнительного органа лицензиата) и члены исполнительного органа заявителя (лицензиата);

3)         главный бухгалтер;

3)         иные руководители заявителя (лицензиата), за исключением руководителей его обособленных подразделений и их главных бухгалтеров, осуществляющие координацию и (или) контроль за деятельностью одного или нескольких структурных подразделений заявителя (лицензиата), осуществляющих профессиональную деятельность на рынке ценных бумаг, и обладающие правом подписи любых договоров, заключаемых с клиентами, информации, предоставляемой клиентам и (или) в уполномоченный орган, включая различные формы отчетности, предусмотренные договорами, заключенными с клиентами, и нормативными правовыми актами уполномоченного органа, а также документов, подтверждающих проведение сверки движения и остатка активов, находящихся на счетах клиентов профессионального участника рынка ценных бумаг.

Не может быть назначено (избрано) руководящим работником заявителя (лицензиата) лицо:

1)         не имеющее высшего образования;

2)         не имеющее установленного пунктом 4 статьи 54 Закона о рынке ценных бумаг трудового стажа в международных финансовых организациях, перечень которых устанавливается уполномоченным органом, в сферах регулирования, контроля и надзора финансового рынка и финансовых организаций, предоставления финансовых услуг, по проведению аудита финансовых организаций, регулирования услуг по проведению аудита финансовых организаций, разработки программного обеспечения, используемого для автоматизации деятельности финансовых организаций, в иностранных юридических лицах, осуществляющих деятельность в сферах, перечисленных в настоящем подпункте;

3)         не имеющее безупречной деловой репутации;

4)         у которого было отозвано согласие на назначение (избрание) на должность руководящего работника и (или) которое было отстранено от выполнения служебных обязанностей в данной и (или) в иной финансовой организации, банковском, страховом холдинге, данном и (или) ином филиале банка — нерезидента Республики Казахстан, филиале страховой (перестраховочной) организации — нерезидента Республики Казахстан, филиале страхового брокера — нерезидента Республики Казахстан. Указанное требование применяется в течение последних двенадцати последовательных месяцев после принятия уполномоченным органом решения об отзыве согласия на назначение (избрание) на должность руководящего работника;

5) совершившее коррупционное преступление либо подвергнутое административному взысканию за совершение коррупционного правонарушения в течение трех лет до даты подачи ходатайства о его согласовании на руководящую должность.

Для руководящих работников обязательно наличие трудового стажа в зависимости от должности.

Важно отметить, что руководящие работники брокерской и дилерской организации до начала осуществления своих функций должны получить согласование своих кандидатур уполномоченным органом.

Согласование проводится уполномоченным органом по решению Комиссии с приглашением кандидатов для прохождения тестирования (Агентство по регулированию и развитию финансового рынка Республики Казахстан).

Для получения самой лицензии также заявитель должен соответствовать следующим квалификационным требованиям:

1) наличие бизнес-плана, утвержденного органом управления заявителя, на ближайшие 3 (три) года.

2) наличие программно-технических средств и иного оборудования, необходимых для осуществления деятельности на рынке ценных бумаг, в соответствии с нормативными правовыми актами уполномоченного органа;

3) наличие организационной структуры, соответствующей требованиям, установленным Законом и нормативными правовыми актами уполномоченного органа.

В данной статье описан минимальный ряд требований для потенциального лицензиата на получение брокерской и дилерскую деятельность.

 

 

Абдуллаев Рустам

 Юрист

Омарова Ботагоз

к.ю.н., юрист

ТОО «Юридическая фирма

«Азизов и Партнеры»